必讀！買銀行理財(cái)?shù)?大注意事項(xiàng) 看了不上當(dāng)

時(shí)間：2016年01月05日 11:46:19 中財(cái)網(wǎng)

　　隨著存款利率的不斷走低，銀行理財(cái)產(chǎn)品成為人們偏愛(ài)的投資方式之一。錢(qián)放銀行就可以高枕無(wú)憂了？還真的不一定。最近南京銀行和中信銀行就出大事了，可坑了不少投資者呢。

　　案例：
　　鄭女士被中信銀行蘭州分行某銀行員工忽悠，把57萬(wàn)積蓄全部投入到銀行理財(cái)中，3季度的利息42750元已兌現(xiàn)，但2015年7月，本息到期無(wú)法兌現(xiàn)。

　　讓鄭女士無(wú)奈的是，本息到期后，她多次去銀行討說(shuō)法，但被告知?jiǎng)⑤硪呀?jīng)離開(kāi)中信銀行。銀行方面聲明這是個(gè)人行為，要求她走司法程序。

　　正如鄭女士一樣，很多老百姓都有老觀念，在銀行賣的產(chǎn)品有保障，更安全。但我覺(jué)得你們想多啦！有些不法分子，利用銀行理財(cái)經(jīng)理之職，掛羊頭賣狗肉，做著“飛單”或者非法集資的壞事。所以，信銀行沒(méi)錯(cuò)，但信銀行經(jīng)理就不一定了。

　　本以為買的是銀行理財(cái)產(chǎn)品，沒(méi)料到卻是銀行客戶經(jīng)理違規(guī)代銷的投資產(chǎn)品，最終血本無(wú)歸、投訴無(wú)門(mén)。銀行“飛單”，最終受害者的，還是投資者。

　　受傭金回扣誘惑，一線銀行客戶經(jīng)理做“私單”已不是個(gè)別現(xiàn)象，之前銀監(jiān)會(huì)還專門(mén)開(kāi)展過(guò)大面積排查，但因事后舉證困難，最后只有極少數(shù)投資者能維權(quán)成功。

　　在這里小融也要提醒大家，購(gòu)買任何理財(cái)產(chǎn)品前，都不要被所謂的高預(yù)期收益率所迷惑，工作人員的口頭承諾都不作數(shù)，一切還是要以書(shū)面合同為準(zhǔn)。

　　什么是“飛單”？

　　“飛單”是指銀行個(gè)別員工與社會(huì)人員內(nèi)外勾結(jié)，私自銷售非本行(總行)自主發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品、非本行(總行)授權(quán)和簽訂代銷協(xié)議的私募基金等第三方機(jī)構(gòu)理財(cái)產(chǎn)品，部分涉嫌非法集資。

　　其最大特點(diǎn)是，承諾收益率基本上是銀行正規(guī)發(fā)行、代銷理財(cái)產(chǎn)品收益的2-3倍。

　　銀行理財(cái)經(jīng)理私下推薦銷售非本行發(fā)行或代銷的理財(cái)產(chǎn)品，此類產(chǎn)品存在涉嫌“非法集資”隱患。

　　當(dāng)有客戶經(jīng)理向你推銷一款“高收益”的“內(nèi)部”理財(cái)產(chǎn)品時(shí)，也許你遭遇的就是銀行“飛單”陷阱。

　　試想，如果一個(gè)項(xiàng)目資產(chǎn)質(zhì)量好，抵押率充足，風(fēng)險(xiǎn)較低，完全可以通過(guò)銀行渠道融資，融資成本相對(duì)低。

　　如果項(xiàng)目的融資規(guī)模較大，不符合銀行信貸政策、風(fēng)險(xiǎn)較高，還可以尋求信托渠道融資。

　　而那些銀行和信托都不愿意接單的項(xiàng)目，就流向了第三方理財(cái)機(jī)構(gòu)，那些“飛單”產(chǎn)品大多是被逐級(jí)淘汰下來(lái)的項(xiàng)目，風(fēng)險(xiǎn)可想而知……
　　出售“飛單”產(chǎn)品由于是理財(cái)經(jīng)理等個(gè)人行為，銀行一般不承擔(dān)相關(guān)責(zé)任，一旦出現(xiàn)無(wú)法兌付的情況，投資者維權(quán)可謂難上加難。

　　怎么辨別是不是“飛單”

　　一個(gè)非常重要的辨別方法是，購(gòu)買產(chǎn)品的資金是否匯入銀行賬戶？凡被要求向個(gè)人或第三方公司賬戶轉(zhuǎn)賬或匯款的，就要提高警惕，并注意查看業(yè)務(wù)辦理回執(zhí)中的匯款賬戶明細(xì)。

　　由于“飛單”產(chǎn)品往往都是通過(guò)銀行內(nèi)部人員出售，這給普通投資者增加了辨識(shí)難度。其實(shí)，銀行理財(cái)與“飛單”產(chǎn)品在產(chǎn)品管理人、投資收益、產(chǎn)品投向均有明顯區(qū)別。

　　首先，每款金融投資產(chǎn)品都有一個(gè)產(chǎn)品管理人，銀行理財(cái)產(chǎn)品的產(chǎn)品管理人就是銀行，而“飛單”產(chǎn)品的管理人一定不是銀行，往往以某投資公司，或是某基金管理公司的名稱出現(xiàn)，因此一定要弄清楚產(chǎn)品的管理人是誰(shuí)。另外，在確認(rèn)產(chǎn)品身份時(shí)，要認(rèn)清是否有銀行理財(cái)產(chǎn)品編碼和蓋有銀行公章。

　　其次，目前非結(jié)構(gòu)性銀行理財(cái)產(chǎn)品平均預(yù)期收益率普遍在5%-6%左右，與之對(duì)比，“飛單”產(chǎn)品的投資收益率可以許諾出9%甚至更高。

　　最后，銀行理財(cái)產(chǎn)品多投資于貨幣市場(chǎng)、債券市場(chǎng)、證券基金、央行票據(jù)等非標(biāo)資產(chǎn)，極個(gè)別的銀行理財(cái)產(chǎn)品會(huì)投資于實(shí)體項(xiàng)目。但“飛單”產(chǎn)品則主要投資于實(shí)體項(xiàng)目，通常是以股權(quán)、債券等形式投資于某某企業(yè)，或某某項(xiàng)目。還有部分“飛單”產(chǎn)品的投資方向?yàn)楣墒?、或海外市?chǎng)。

　　買銀行理財(cái)產(chǎn)品的六大注意事項(xiàng)：
　　據(jù)小融所知，銀行理財(cái)產(chǎn)品相比股票，風(fēng)險(xiǎn)較低、收益也相對(duì)穩(wěn)定，的確是很多投資者的首選。但大家一定要記?。恒y行理財(cái)，不是絕對(duì)保險(xiǎn)的。如果你愛(ài)好投資，喜歡理財(cái)，小融就為大家扒一扒銀行理財(cái)，你一定要仔細(xì)看看。

　　買銀行理財(cái)產(chǎn)品的六大注意事項(xiàng)：
　　1、票據(jù)、債券和貨幣才是真正風(fēng)險(xiǎn)低
　　近期，由于管理嚴(yán)格，銀行理財(cái)產(chǎn)品在變少，發(fā)售的多為預(yù)期收益率不太高、主要投向票據(jù)、債券和貨幣市場(chǎng)的。雖不承諾保本，但適合絕大多數(shù)投資者。

　　需要注意的是，預(yù)期收益率和其他渠道的相關(guān)產(chǎn)品差別很小。在目前的金融市場(chǎng)上，真正能稱為“無(wú)風(fēng)險(xiǎn)”的，其實(shí)就這三種投向。

　　2、小心選擇結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品
　　結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品預(yù)期收益率是一個(gè)區(qū)間，可分為保本型、保證最低收益型和非保本型，這類產(chǎn)品往往都有一個(gè)較高的最高預(yù)期收益率，但最低預(yù)期收益率則各不相同。

　　結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品的掛鉤標(biāo)的較多，國(guó)內(nèi)賣的主要掛鉤股票、匯率、基金、利率、商品、信貸、指數(shù)以及這些的組合，應(yīng)該盡量選擇自己熟悉的掛鉤產(chǎn)品，否則不妨回避結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品。歷史證明，很多結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品都有僅獲得預(yù)期最低收益率的可能性。

　　多數(shù)結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品是保本類的，有的產(chǎn)品是100%保本，有的是部分保本，例如保障本金的95%或90%。若是100%保證本金的產(chǎn)，到期最差的情況就是零收益，但不會(huì)虧損本金。

　　3、別太關(guān)注凈值類產(chǎn)品的波動(dòng)
　　理財(cái)產(chǎn)品的監(jiān)管逐漸嚴(yán)格以后，產(chǎn)品投向明確、以真實(shí)投資資產(chǎn)收益為基準(zhǔn)、按凈值方式分配的“基金化”理財(cái)產(chǎn)品越來(lái)越多。與購(gòu)買基金產(chǎn)品類似，購(gòu)買凈值類理財(cái)產(chǎn)品的投資者將面對(duì)更多的不確定性，不僅可能享受更高的收益，也可能出現(xiàn)更大的虧損。

　　從風(fēng)險(xiǎn)收益角度來(lái)看，這是銀行理財(cái)產(chǎn)品中波動(dòng)最大的，因此產(chǎn)品的管理費(fèi)一般與業(yè)績(jī)掛鉤，對(duì)投資者的要求也相對(duì)高一些。小白勿念。

　　4、悉心讀理財(cái)產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)
　　買什么東西都要看產(chǎn)品說(shuō)明書(shū)，這是個(gè)好習(xí)慣！理財(cái)產(chǎn)品最關(guān)鍵看風(fēng)險(xiǎn)。

　　比如你想購(gòu)買一款由某銀行代銷的產(chǎn)品，那么就要看看合同中有沒(méi)有寫(xiě)清楚；比如你想購(gòu)買一款保本比例為95%的產(chǎn)品，就要看清合同中有沒(méi)有注明。如有看不懂的條例時(shí)，不要不懂裝懂，及時(shí)向業(yè)務(wù)員提出或者讓家中懂金融的人陪同你一起去購(gòu)買。

　　銀行理財(cái)有貓膩，有一些產(chǎn)品有高額的手續(xù)費(fèi)或管理費(fèi)，在購(gòu)買時(shí)也要好好咨詢業(yè)務(wù)員費(fèi)用的情況。一定要記住，了解清楚后，才能簽字付款。

　　5、牢記你的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)
　　監(jiān)管機(jī)構(gòu)規(guī)定，不同風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)的產(chǎn)品，只能銷售給對(duì)應(yīng)評(píng)級(jí)以上的投資者。由于對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)劃分沒(méi)有統(tǒng)一規(guī)定，各家銀行對(duì)理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)采用了不同的符號(hào)。

　　風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)一般根據(jù)理財(cái)產(chǎn)品的投資范圍、風(fēng)險(xiǎn)收益特點(diǎn)、流動(dòng)性等不同因素來(lái)設(shè)定的。包括：謹(jǐn)慎型產(chǎn)品(R1)、穩(wěn)健型產(chǎn)品(R2)、平衡型產(chǎn)品(R3)、進(jìn)取型產(chǎn)品(R4)、激進(jìn)型產(chǎn)品(R5)
　　R1和R2級(jí)：投資范圍基本一樣，多為銀行間市場(chǎng)、交易所市場(chǎng)債券，資金拆借、信托計(jì)劃及其他金融資產(chǎn)等。通常來(lái)看，R1級(jí)別投資低風(fēng)險(xiǎn)部分的比例更高，且通常具有保本條款，也就是我們常見(jiàn)的“保本保收益類”或“保本浮動(dòng)收益類”產(chǎn)品。

　　R3級(jí)：這一級(jí)別的產(chǎn)品除可投資于債券、同業(yè)存放等低波動(dòng)性金融產(chǎn)品外，還可投資于股票、商品、外匯等高波動(dòng)性金融產(chǎn)品，后者的投資比例原則上不超過(guò)30%。該級(jí)別不保證本金的償付，有一定的本金風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品的本金保障比例一般在90%以上，收益浮動(dòng)且有一定波動(dòng)。

　　R4級(jí)：該級(jí)別產(chǎn)品掛鉤股票、黃金、外匯等高波動(dòng)性金融產(chǎn)品的比例可超過(guò)30%，不保證本金償付，本金風(fēng)險(xiǎn)較大，收益浮動(dòng)且波動(dòng)較大，投資較易受到市場(chǎng)波動(dòng)和政策法規(guī)變化等風(fēng)險(xiǎn)因素影響，虧損的可能性較高。

　　R5級(jí)：該級(jí)別產(chǎn)品可完全投資于股票、外匯、黃金等各類高波動(dòng)性的金融產(chǎn)品，并可采用衍生交易、分層等杠桿放大的方式進(jìn)行投資運(yùn)作。本金風(fēng)險(xiǎn)極大，同時(shí)收益浮動(dòng)且波動(dòng)極大，投資較易受到市場(chǎng)波動(dòng)和政策法規(guī)變化等風(fēng)險(xiǎn)因素影響，當(dāng)然，對(duì)應(yīng)的預(yù)期收益也會(huì)較高。

　　6、買理財(cái)產(chǎn)品還有一個(gè)簡(jiǎn)單的判斷方法，看產(chǎn)品投資組合里面是否有“股票”字樣，如果有風(fēng)險(xiǎn)級(jí)別至少在R3以上。