方杰，杭州蕭山人，大學(xué)讀建筑，但更喜歡經(jīng)濟(jì)，有生意頭腦，去云南旅游時(shí)販賣(mài)兩千朵玫瑰到杭州，賺回所有旅游費(fèi)用。大學(xué)期間就開(kāi)始接觸期貨，曾因?yàn)椴蛔袷匾?guī)則而虧掉過(guò)賬戶資金的60%。后來(lái)堅(jiān)持做程序化交易（現(xiàn)在是電腦出信號(hào)人工下單），并建立了一個(gè)團(tuán)隊(duì)。近三年來(lái)，能夠在中低倉(cāng)位下實(shí)現(xiàn)賬戶的穩(wěn)健盈利，2010年管理的賬戶收益在3倍左右。
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期貨中國(guó)1、方杰先生您好，感謝您在百忙之中接受專訪。您在大學(xué)的時(shí)候就開(kāi)始接觸期貨，您第一次接觸期貨是什么時(shí)候？在怎樣的際遇下？是誰(shuí)把您帶入期貨行業(yè)的？
方杰：第一次接觸期貨是06年暑期，那時(shí)候在親戚家工地實(shí)習(xí)工作，遇上了摯友，正好是他爆倉(cāng)落魄之時(shí)，而正是在他的指引下，使我在市場(chǎng)中少了走了很多彎路。當(dāng)我決定從事期貨行業(yè)時(shí)，我父親怎么都不同意，當(dāng)時(shí)我立下誓，從事期貨以后，不向家里要錢(qián)炒期貨，一年時(shí)間里養(yǎng)不活自己就回去做建筑。期貨在父親那一代人眼里就是賭博。
期貨中國(guó)2、您原本是讀建筑專業(yè)的，建筑其實(shí)也是比較吃香的行業(yè)，為什么后來(lái)選擇了期貨行業(yè)？期貨的哪些魅力吸引了您？
方杰：首先我出生在建筑世家，選擇學(xué)建筑也是因?yàn)橄矚g數(shù)學(xué)邏輯、畫(huà)圖和經(jīng)濟(jì)學(xué)，但是慢慢發(fā)現(xiàn)，想要在建筑方面做出點(diǎn)成績(jī)，最重要的不是技術(shù)，而是人際關(guān)系，太多的人情世故。而我的性格比較簡(jiǎn)單，不喜歡那種氛圍，我還是屬于比較喜歡靜下心來(lái)，研究一些東西的。人總是要做些有自己喜歡的事情，而不只是為了糊口而去從事自己不擅長(zhǎng)的東西，所以放棄了。而做期貨相對(duì)自由，也很簡(jiǎn)單。而且我對(duì)概率這類(lèi)東西很有感覺(jué)，學(xué)生時(shí)代就很能夠總結(jié)出一些細(xì)小的規(guī)律，所以我對(duì)自己很有信心。
期貨中國(guó)3、您讀書(shū)的時(shí)候就很有生意頭腦，還販賣(mài)過(guò)玫瑰，您的生意頭腦是什么時(shí)候開(kāi)始培養(yǎng)的？和您的生活環(huán)境有關(guān)嗎？
方杰：賣(mài)玫瑰花是一次比較有意思的經(jīng)歷，那時(shí)云南旅游回程正好是2月12號(hào)的晚上，在機(jī)場(chǎng)時(shí)突然來(lái)了靈感，就去邊上的花市買(mǎi)了2000多支玫瑰，而且一半的錢(qián)還是向陌生旅友借的?；貋?lái)后兩個(gè)晚上在大學(xué)城賣(mài)玫瑰，一掃而空，除去成本賺了兩萬(wàn)多，周邊的花店全部因此降價(jià)。記得藍(lán)色妖姬的成本兩塊不到，而大學(xué)城周邊的市場(chǎng)價(jià)是最低售價(jià)30元。
當(dāng)我心里不想從事建筑業(yè)的時(shí)候就開(kāi)始物色各種各樣的生意，于是做過(guò)很多生意。一般我要去做一件事，都會(huì)考慮到最低成本和風(fēng)險(xiǎn)，所以都賺了點(diǎn)錢(qián)，但是那樣的生意都做不大，屬于玩票性質(zhì)，唯一能做大的電子商務(wù)成本又太高，還寫(xiě)了創(chuàng)業(yè)計(jì)劃書(shū)去找風(fēng)投，雖然也比較有意思，但是不適合我當(dāng)時(shí)的起點(diǎn)。再后來(lái)就遇上了期貨，就像碰上一見(jiàn)鐘情的有緣人一樣，從此專心于它。
期貨中國(guó)4、您剛開(kāi)始做期貨時(shí)，因?yàn)椴蛔袷刈约褐贫ǖ慕灰滓?guī)則，賬戶曾虧損過(guò)60%，那一次虧損給您的最大感受是什么？您是否進(jìn)行了深刻的反??？
方杰：我想99%以上的長(zhǎng)期從事期貨的人，都經(jīng)歷過(guò)虧損。普通交易者一般會(huì)在獲利的時(shí)候喜歡去主動(dòng)平倉(cāng)獲利（恐懼），虧損以后，則喜歡賭一把（貪婪），這是最致命的弱點(diǎn)。而我幸運(yùn)的是，在摔死之前，抓到了一根救命稻草又站起來(lái)了，而這一摔，讓我深刻認(rèn)識(shí)到了死亡的恐懼，也許這也是緣分吧，最終也領(lǐng)悟到程序化不是笨，而是大智若愚。而期貨的魅力也在于此。
期貨中國(guó)5、后來(lái)您為何選擇了程序化交易？您覺(jué)得程序化交易的最大好處是什么？
方杰：對(duì)于普通人而言，面對(duì)行情的極速變化，往往對(duì)市場(chǎng)的本質(zhì)沒(méi)有足夠的知識(shí)去理解，對(duì)紛雜的信息沒(méi)有有效的渠道去辨別真?zhèn)危瑫r(shí)常僅憑發(fā)自個(gè)人內(nèi)心的感性認(rèn)知，作為投資決策的依據(jù)，買(mǎi)賣(mài)只憑主觀臆斷，進(jìn)行非常情緒化的交易。在不該貪婪的時(shí)候貪婪，不該恐懼的時(shí)候恐懼，長(zhǎng)此以往，焉能不敗。
計(jì)算機(jī)可以讓人能接住天上的餡餅，而不是掉進(jìn)地上的陷阱，再者人的精力是有限的，計(jì)算機(jī)可以輕松搞定幾十個(gè)品種，而普通人只能顧及幾個(gè)品種，并且會(huì)忙的焦頭爛額，一不小心就出錯(cuò)，還會(huì)影響交易情緒?？v觀國(guó)際投資市場(chǎng)，眾多投資基金、大型投行、以及做市商等機(jī)構(gòu)大多采取智能化系統(tǒng)化交易的模式——比如在近年來(lái)取得輝煌成就的詹姆斯?西蒙斯，其掌管的大獎(jiǎng)?wù)禄鹁褪峭耆凑罩悄芟到y(tǒng)來(lái)進(jìn)行組合投資。智能系統(tǒng)化交易就是將市場(chǎng)復(fù)雜的變化通過(guò)精準(zhǔn)的數(shù)學(xué)運(yùn)算模型計(jì)算其微妙的波動(dòng)規(guī)律，有效避免個(gè)人主觀臆斷的固有缺陷，依靠信號(hào)或資金在概率上的勝算，提高投資收益。
期貨中國(guó)6、也有不少朋友認(rèn)為，程序化交易太死板，不夠靈活，您怎么看？
方杰：仁者見(jiàn)仁智者見(jiàn)智，我認(rèn)為程序化交易不是死板，而是大智若愚。簡(jiǎn)單的說(shuō)交易分兩種，一種是主觀交易，一種是系統(tǒng)交易。從微觀上來(lái)說(shuō)，系統(tǒng)交易不要求周周賺錢(qián)，而是十個(gè)月略賺錢(qián)，兩個(gè)月出行情“暴賺”；從宏觀上來(lái)說(shuō)主觀交易一年賺十倍，十年不賺錢(qián)，而系統(tǒng)交易每年比較輕松地賺錢(qián)。所以孰勝孰劣各有千秋。錢(qián)是賺不完的，期貨就像跑馬拉松，花跑100米的力氣只能取得1000米領(lǐng)先，很多時(shí)候，慢慢來(lái)比較快。
期貨中國(guó)7、還有部分高手認(rèn)為，程序化交易是賺不了錢(qián)的，是無(wú)法成功的，因?yàn)槭袌?chǎng)是瞬息萬(wàn)變的，而程序化交易的策略在一段時(shí)間內(nèi)是固定的，用固定的模式無(wú)法適應(yīng)變化的市場(chǎng)。您又怎么看？
方杰：程序化并不是一招鮮吃遍天，需要根據(jù)市場(chǎng)不斷的變化對(duì)系統(tǒng)進(jìn)行完善、優(yōu)化，多套策略結(jié)合才能使系統(tǒng)具有可持續(xù)的穩(wěn)定贏利能力。但是很多高手總結(jié)到最后都是大道至簡(jiǎn)，很多偽精細(xì)化的程序化是不科學(xué)的，它只適用于過(guò)去一段時(shí)間的市場(chǎng)，所以一般程序化要求暴利是不可能的，向你吹噓暴利的程序化交易的人，可能和臺(tái)灣的侯總是一個(gè)部門(mén)的。
期貨中國(guó)8、您的程序化交易有趨勢(shì)策略也有套利策略，請(qǐng)問(wèn)總共有幾個(gè)策略組成？不同的策略是組合使用還是分別使用？
方杰：去年一直在使用四套經(jīng)過(guò)長(zhǎng)時(shí)間測(cè)試的交易模型的組合，現(xiàn)在考慮到資金容量及相對(duì)高收益等等原因，簡(jiǎn)化到兩套個(gè)人認(rèn)為比較合適的模型。目前看來(lái)今年得選擇還是比較正確的，今年長(zhǎng)線系統(tǒng)不能賺到錢(qián)。不過(guò)未來(lái)肯定會(huì)再繼續(xù)研究添加策略來(lái)對(duì)沖風(fēng)險(xiǎn)，還是一句話，一切盈利都是建立在風(fēng)險(xiǎn)可控的基礎(chǔ)上。
期貨中國(guó)9、請(qǐng)您簡(jiǎn)單說(shuō)一說(shuō)您不同的程序化交易策略的設(shè)計(jì)原理？
方杰：中心思想就是順勢(shì)，風(fēng)往哪吹我就往哪倒，來(lái)到期貨市場(chǎng)就必須做個(gè)墻頭草，只是不同品種、不同周期而已。然后就是涉足各個(gè)品種，研究資金流峰值，研究多空能量轉(zhuǎn)化，研究趨勢(shì)的角度性、粘和性，研究周期的共振性、節(jié)奏性，研究?jī)r(jià)格的短期反轉(zhuǎn)、浮動(dòng)波長(zhǎng)……價(jià)格的波動(dòng)具有非均衡性，統(tǒng)計(jì)中長(zhǎng)期波段趨勢(shì)在時(shí)間序列上的分布特征，依靠統(tǒng)計(jì)規(guī)律作為入市準(zhǔn)則。方向性策略交易依據(jù)模型信號(hào)對(duì)期貨合約進(jìn)行低買(mǎi)高賣(mài)或高賣(mài)低買(mǎi)賺取價(jià)差收益。
套利交易買(mǎi)進(jìn)相對(duì)低價(jià)的期貨合約，同時(shí)賣(mài)出相對(duì)高價(jià)的期貨合約，從兩合約價(jià)格間的變動(dòng)關(guān)系中獲利。利用相關(guān)性較高的農(nóng)產(chǎn)品期貨合約之間的同步性及異步性，獲取品種間走勢(shì)差距恢復(fù)帶來(lái)的利潤(rùn)。
期貨中國(guó)10、您的程序化交易系統(tǒng)所用的進(jìn)出場(chǎng)指標(biāo)體系是軟件自帶的？還是您自行設(shè)計(jì)、開(kāi)發(fā)的指標(biāo)？
方杰：那肯定是用自行設(shè)計(jì)的指標(biāo)，當(dāng)然也借助一些已有的指標(biāo)，而且一些已有的指標(biāo)嚴(yán)格執(zhí)行的話，收益也不錯(cuò)，關(guān)鍵看操盤(pán)手是否能融入其中。
期貨中國(guó)11、您做程序化交易是半自動(dòng)的（電腦出信號(hào)人工下單），為什么不選擇全自動(dòng)？
方杰：其實(shí)全自動(dòng)交易的目的是為了嚴(yán)格執(zhí)行，一開(kāi)始做程序化全自動(dòng)交易是為了控制自己的手癢。去年由于政策變化，出了軟件暫停服務(wù)的問(wèn)題，接著就人工下單了，而那時(shí)已經(jīng)完全克服執(zhí)行問(wèn)題，后來(lái)也就習(xí)慣了?，F(xiàn)在如果付費(fèi)又可以實(shí)現(xiàn)全自動(dòng)下單了，不過(guò)習(xí)慣了手工下單也就無(wú)所謂了。手工下單有時(shí)候還能避免一些系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)，程序化的關(guān)鍵是系統(tǒng)的完善和嚴(yán)格執(zhí)行，不在于是否全自動(dòng)。
期貨中國(guó)12、一般來(lái)說(shuō)，一個(gè)程序化交易賬戶的倉(cāng)位您設(shè)為多少？有沒(méi)有加減倉(cāng)的設(shè)計(jì)？
方杰：倉(cāng)位方面，我今年一直使用的是2.5倍杠桿，去年使用了3倍杠桿，今年資金量又上了一些，所以想更加穩(wěn)妥一點(diǎn)。平時(shí)沒(méi)有加減倉(cāng)的處理，今年如果收益超過(guò)35%以上，會(huì)考慮加到3倍左右的杠桿。
期貨中國(guó)13、您的程序化交易一般選擇多少個(gè)品種參與？最多持倉(cāng)幾個(gè)品種？您選擇品種的標(biāo)準(zhǔn)是怎樣的？
方杰：目前國(guó)內(nèi)期貨市場(chǎng)推出的品種，流通性好，連續(xù)性強(qiáng)的可供選擇的成熟品種不到10個(gè)，然后最多時(shí)候再加上套利的四個(gè)品種。希望以后有越來(lái)越多新的合適的品種不斷推出，另外未來(lái)也可能會(huì)加上所有品種，因?yàn)橄袢ツ甑拿藁ǔ霈F(xiàn)了“三年不開(kāi)鍋，開(kāi)鍋吃三年”的情況。增加品種不是為了追求暴利機(jī)會(huì)，只是為了資金容量的擴(kuò)充，風(fēng)險(xiǎn)的縮小和資金的穩(wěn)健。銅和股指現(xiàn)在都沒(méi)做，未來(lái)可以容納很大的資金量。
期貨中國(guó)14、您之前的程序化策略主要是用在商品期貨上的，取得了不錯(cuò)的收益，我們身邊其實(shí)也有做股指期貨程序化交易收益很好的人，您目前有沒(méi)有股指期貨的策略？是否打算在股指期貨方面投入更多精力？
方杰：股指一開(kāi)始推出就開(kāi)始關(guān)注了，畢竟這是期貨市場(chǎng)中影響力最大的期貨品種。但是總的來(lái)說(shuō)股指還是一個(gè)新生物，新生物的不可預(yù)測(cè)性比較大，而商品期貨經(jīng)過(guò)這么多年的延續(xù)，它的連續(xù)性等等會(huì)比股指更好，而且它的保證金比例相對(duì)低一點(diǎn)，我可以更平均的分配各個(gè)品種的倉(cāng)位。我用商品期貨的策略放入股指期貨也能賺錢(qián)，不過(guò)去年商品漲跌幅度比股期期貨大很多，所以收益也不如商品期貨，對(duì)股指期貨我還需要花很大的精力去學(xué)習(xí)。
期貨中國(guó)15、您程序化交易策略的交易周期多長(zhǎng)？一筆單子進(jìn)去后平均持倉(cāng)大約是幾天？
方杰：這個(gè)還是要看行情的，一般虧損的單子我砍得比較快，盈利的單子我會(huì)拿得比較久，單品種平均下來(lái)一年交易60次左右。
期貨中國(guó)16、在實(shí)盤(pán)交易中，您的程序化交易策略最大回撤為多少？您是如何控制回撤比例的？
方杰：按正常2.5倍杠桿，去年整年的最大回撤是14%不到，今年到目前為止最大回撤為15%，去年期間十個(gè)月盈利，兩個(gè)月虧損，今年到目前為止，五月六月略虧。
控制風(fēng)險(xiǎn)主要是以系統(tǒng)化離散性投資組合為基礎(chǔ)，使資金使用率達(dá)到相對(duì)最大化的同時(shí)，通過(guò)多元多個(gè)品種間相互對(duì)沖，多策略中線和長(zhǎng)線進(jìn)行互補(bǔ)，分散多品種組合套利化非相關(guān)品種的投資來(lái)控制回撤風(fēng)險(xiǎn)。
期貨中國(guó)17、很多交易者都說(shuō)今年上半年的行情比較難做，也有不少高手上半年沒(méi)賺到錢(qián)甚至還虧了一點(diǎn)，您今年上半年的情況如何？對(duì)不同的程序來(lái)說(shuō)，是否都有適應(yīng)的行情和不適應(yīng)的行情？
方杰：今年相對(duì)來(lái)說(shuō)我還是比較滿意的，到目前整體獲利25%，不過(guò)回撤比去年稍大一些。
期貨本來(lái)就是一門(mén)缺陷藝術(shù)，每一套程序有它適合的行情，這個(gè)是肯定的，沒(méi)有萬(wàn)能的程序化，但是當(dāng)不同的有效的程序有機(jī)結(jié)合的時(shí)候能更好適應(yīng)不同的行情，需要更好的風(fēng)險(xiǎn)控制能力。
期貨中國(guó)18、您覺(jué)得世界上是否存在適應(yīng)所有行情或絕大部分行情的交易方法？為什么？
方杰：這個(gè)我還是相信有的，詹姆斯西蒙斯，連續(xù)20多年的穩(wěn)定盈利可以說(shuō)明這一點(diǎn)。當(dāng)然這其中付出的努力是大家都想象不到的，機(jī)會(huì)永遠(yuǎn)是給有準(zhǔn)備的人。
期貨中國(guó)19、您從今年上半年的運(yùn)作中，最大的總結(jié)是什么？
方杰：市場(chǎng)進(jìn)化速度比以前快了不少，走過(guò)了這么長(zhǎng)一段糾結(jié)行情，希望后面的機(jī)會(huì)能夠把握住。
期貨中國(guó)20、現(xiàn)在某些研究程序化交易的人認(rèn)為，做程序化交易要實(shí)現(xiàn)“多策略、多品種、多周期”的組合，整個(gè)系統(tǒng)運(yùn)行才能更穩(wěn)健，盈利才能更穩(wěn)健。您是否認(rèn)同？您是否也在往這個(gè)方向發(fā)展？
方杰：是的，未來(lái)多元化的系統(tǒng)組合的必須的，只有這樣才能更好地抵御單系統(tǒng)所可能引起的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。最近一直在做的事就是把一些感性的東西量化，不過(guò)目前習(xí)慣用的幾個(gè)交易軟件都不能很好的實(shí)現(xiàn)我的一些想法。
期貨中國(guó)21、您是以團(tuán)隊(duì)的形式在運(yùn)作，您的團(tuán)隊(duì)總共有多少人？具體分工是怎樣的？
方杰：目前團(tuán)隊(duì)核心是5個(gè)人，首先大家人人都是風(fēng)控師，還是程序化后續(xù)研究開(kāi)發(fā)人員。
期貨中國(guó)22、您覺(jué)得你們整個(gè)團(tuán)隊(duì)最大的優(yōu)勢(shì)體現(xiàn)在哪些方面？另外，目前團(tuán)隊(duì)還有沒(méi)有短板？
方杰：我只能說(shuō)最大的特點(diǎn)是對(duì)風(fēng)險(xiǎn)的控制，因?yàn)槌赃^(guò)虧，所以一開(kāi)始組建團(tuán)隊(duì)的時(shí)候把對(duì)期貨風(fēng)險(xiǎn)的認(rèn)識(shí)放在第一位。任何時(shí)候，首先考慮的都是風(fēng)險(xiǎn)，風(fēng)險(xiǎn)必須是可控的，這一點(diǎn)經(jīng)過(guò)幾年的磨合，大家都保持一致。
一定要說(shuō)短板的話，目前團(tuán)隊(duì)里每個(gè)人都只是想做純粹的交易者，不大喜歡去處理一些與交易無(wú)關(guān)的事情，我這人比較懶，空閑時(shí)間喜歡安靜的生活。不過(guò)這個(gè)有時(shí)候還真沒(méi)辦法，比較耗精力。
期貨中國(guó)23、在做程序化交易比較成功的贏家中，您比較欣賞周偉，您主要欣賞他哪些方面？
方杰：他是程序化交易的前輩，犯過(guò)同樣的錯(cuò)，很多思想對(duì)我近幾年的程序的完善起到了非常重要的啟發(fā)。
期貨中國(guó)24、市場(chǎng)上還有很多以主觀分析為主的交易高手，他們創(chuàng)造的財(cái)富神話更加傳奇，您會(huì)不會(huì)羨慕他們？
方杰：一開(kāi)始會(huì)，現(xiàn)在不會(huì)，我個(gè)人認(rèn)為暴利是不可復(fù)制的，即使可復(fù)制，其適用的資金也很小，可復(fù)制的范圍很小。期貨這一行永遠(yuǎn)不缺乏明星，但是缺乏恒星，基本是三年換一批人。打個(gè)不恰當(dāng)?shù)谋扔?，咱們每年都?huì)有幾個(gè)彩民買(mǎi)中上億大獎(jiǎng)，但是沒(méi)見(jiàn)過(guò)熟人，這本身就是低概率事件?？v觀國(guó)際，巴菲特也只能創(chuàng)造30%不到的年收益，而期貨神話詹姆斯西蒙斯絕對(duì)年收益也不過(guò)70%，如果那他們兩者再做比較的話，巴菲特也羨慕不了西蒙斯，這就是相對(duì)收益率和絕對(duì)收益額之間的問(wèn)題，并不是所有的成功都能無(wú)限復(fù)制。所以我個(gè)人認(rèn)為在不沖擊市場(chǎng)投資成本，達(dá)到資金瓶頸之前，能每年保持100%收益以上就已經(jīng)絕對(duì)是個(gè)神話了。
期貨中國(guó)25、您覺(jué)得自己在所有做程序化交易的交易者中，排在什么位置？
方杰：如果對(duì)比國(guó)外個(gè)人覺(jué)得目前的的水平在美國(guó)90年代的程序化的水平。而現(xiàn)在程序化交易占到了整個(gè)歐美市場(chǎng)70%以上。未來(lái)我會(huì)花很長(zhǎng)時(shí)間學(xué)習(xí)國(guó)外最先進(jìn)的數(shù)學(xué)邏輯模型。
期貨中國(guó)26、近幾年來(lái)，中國(guó)期貨市場(chǎng)程序化交易發(fā)展較快，隨著使用程序化交易的人越來(lái)越多了，整個(gè)市場(chǎng)的盈利難度是否會(huì)提高？
方杰：相對(duì)過(guò)去來(lái)說(shuō)會(huì)減少很多暴利機(jī)會(huì)。在目前金融創(chuàng)新品種競(jìng)爭(zhēng)不充分，不成熟的金融市場(chǎng)背景下，穩(wěn)定盈利我還是比較樂(lè)觀的。就像每個(gè)人都知道去澳門(mén)賭場(chǎng)就是送錢(qián)的，但是澳門(mén)賭場(chǎng)從來(lái)沒(méi)有缺少賭徒，人是貪和懶的，明知是陷阱還是會(huì)有很多人跳下去。
期貨中國(guó)27、請(qǐng)您談?wù)?，中?guó)期貨程序化交易的未來(lái)？
方杰：程序化交易的未來(lái)是光明的，這一點(diǎn)在西方主流金融市場(chǎng)已經(jīng)得到了驗(yàn)證，它的使用率是其他交易模式所不能比擬的。但是鑒于我國(guó)金融市場(chǎng)制度的不完善以及起點(diǎn)的較遲這兩大劣勢(shì)會(huì)成為程序化交易發(fā)展的擋板。但是現(xiàn)狀總是不能制約大的趨勢(shì)，我想在我以及其他同行的實(shí)踐下，程序化交易的未來(lái)是可見(jiàn)的。
期貨中國(guó)28、期貨投資咨詢業(yè)務(wù)已經(jīng)實(shí)行，公募基金期貨專戶理財(cái)業(yè)務(wù)已在試點(diǎn)，私募有限合伙期貨基金也在嘗試，期貨CTA業(yè)務(wù)和信托基金都在討論之中，往后幾年，整個(gè)行業(yè)的資產(chǎn)管理、投資理財(cái)方面應(yīng)會(huì)有更好的發(fā)展。請(qǐng)您談?wù)勀乱徊降哪繕?biāo)和發(fā)展思路？
方杰：首先對(duì)于行業(yè)我很期待期貨基金的推出，這樣就使得這個(gè)行業(yè)更加陽(yáng)光化，也便于賬戶的管理和安全。對(duì)于個(gè)人，我的偶像是詹姆斯西蒙斯，在達(dá)到目前模型能承受的資金瓶頸之前，我將好好研究很多更先進(jìn)、更精細(xì)的程序化模型，對(duì)行情的量化細(xì)分累積，積累所需的交易知識(shí)，不斷地進(jìn)行自我修正，不斷完善。我希望資金回撤更小一些，穩(wěn)健穩(wěn)健再穩(wěn)健，收益可以適當(dāng)?shù)纳僖恍?。我想未?lái)不管是兼職還是全職，期貨都是我一輩子的事業(yè)，并且在我有能力的情況下，還想做一些有意義的事。
