目前，許多企業(yè)集團為了強化對成員企業(yè)的管控，發(fā)揮資金聚合優(yōu)勢，普遍采用資金集中管理制度，將整個集團的資金集中到集團總部，集團內部成員企業(yè)必須將經營、投資和籌資活動產生的現金盈余存在集團總部指定的賬戶中，由總部統(tǒng)一調度、管理和運用。通過資金的集中管理，企業(yè)集團可以實現整個集團內的資金資源整合與宏觀調配，將現金盈余企業(yè)的資金調配到現金短缺企業(yè)，提高資金使用效率，降低金融風險，確保集團戰(zhàn)略目標的實現，實現整體利益的最大化。但是資金集中管理不可避免會帶來關聯方占用資金問題，引發(fā)企業(yè)所得稅風險。這種風險包括兩種情形：
關聯方占用資金未計利息或利率低于銀行同期貸款利率
1.境內成員企業(yè)將資金借予境外成員企業(yè)，如果未按照獨立交易原則計提利息，則減少了境內成員企業(yè)的利息收入，進而減少了企業(yè)集團在境內的納稅義務。
2.境內成員企業(yè)將資金借予境內成員企業(yè)，且借方的實際稅負高于貸方的實際稅負，則貸方少支付利息發(fā)生的納稅義務低于借方少計利息收入發(fā)生的納稅義務，從而減少了企業(yè)集團在境內的納稅義務。
需要注意的是：實際稅負可能不等于稅率，例如虧損企業(yè)的實際稅負為零。因此，判斷是否發(fā)生關聯方占用資金未計或少計利息的風險，主要還是以是否減少了企業(yè)集團在境內的納稅義務為標準。
如果發(fā)生資金借貸關系的境內成員企業(yè)實際稅負相同，只要該交易沒有直接或間接導致國家總體稅收收入的減少，按照《國家稅務總局關于印發(fā)〈特別納稅調整實施辦法（試行）〉的通知》（國稅發(fā)〔2009〕2號）第三十條規(guī)定，原則上不做轉讓定價調查、調整。
從關聯方接受的債權性投資超過規(guī)定標準
《財政部、國家稅務總局關于企業(yè)關聯方利息支出稅前扣除標準有關稅收政策問題的通知》（財稅〔2008〕121號）第一條規(guī)定，企業(yè)實際支付給關聯方的利息支出，不超過關聯方債權性投資與其權益性投資比例（金融企業(yè)5∶1，其他企業(yè)2∶1）的部分準予扣除，超過的部分不得在發(fā)生當期和以后年度扣除。國稅發(fā)〔2009〕2號文件第八十五條對于關聯方企業(yè)借款利息費用扣除問題作了進一步規(guī)定。其中，不得扣除利息支出＝年度實際支付的全部關聯方利息×（1－標準比例÷關聯債資比例）。
如果企業(yè)能夠按照稅法及其實施條例的有關規(guī)定提供相關資料，并證明相關交易活動符合獨立交易原則的；或者該企業(yè)的實際稅負不高于境內關聯方的，其實際支付給境內關聯方的利息支出，在計算應納稅所得額時準予扣除，不受上文所述債權性投資與其權益性投資比例的限制。
針對以上兩項企業(yè)所得稅風險，實行資金集中管理的企業(yè)集團應當將不同成員企業(yè)之間調配資金作為關聯交易管理，并實施以下管理制度：
一是資金的調出方與調入方之間應當簽訂有書面借款合同，并在合同中約定與中國人民銀行同期貸款利率相同的利息；
二是資金調入方按借款合同計算利息支出，資金調出方按期確認利息收入；
三是借款額度需要注意是否符合稅法對關聯企業(yè)債權性投資與其權益性投資比例的要求。
