84歲的亞洲首富李嘉誠在5月25日出席旗下公司長江實業(yè)及和記黃埔股東會后，向傳媒披露了他對財產(chǎn)的分配情況，將長和系王國交給長子李澤鉅管理；次子李澤楷會發(fā)展新業(yè)務(wù)，自己會拿出李澤楷現(xiàn)時身價的數(shù)倍資金幫他收購心儀的公司。

這則消息引發(fā)了外界對于李嘉誠巨額財產(chǎn)分配的巨大興趣，此外，對于富豪財產(chǎn)分配中涉及到的征稅問題，也開始被熱議。

在保險業(yè)內(nèi)人士看來，富過三代、永續(xù)經(jīng)營、規(guī)避遺產(chǎn)稅是富人買保險的最大理由。按保險的層次劃分，不同收入的人群側(cè)重點也不同。低收入人群買的是保障、中等收入為的是理財、高收入人群更多是為了保全資產(chǎn)。

富人更需要保險

“我們關(guān)心的是，李嘉誠一旦完成財產(chǎn)分配方案，作為亞洲首富，根據(jù)香港的法律，將要被征收多少遺產(chǎn)稅，李嘉誠擁有很多財富，他給自己以及親人買了多少份保險，在外界看來也是一個謎。”5月28日，香港保險咨詢師梁芳艷在電話中告訴記者。

也許在很多人看來，李嘉誠那樣的富豪已經(jīng)不需要通過買保險來抵御風(fēng)險，但是在業(yè)內(nèi)人士看來，并非如此。

“富人比窮人更知道錢是需要投資的，追求投資回報率，決不會把錢放在手里或全部放在銀行，他們會把大部分錢用于投資，因此，當(dāng)自己或家庭發(fā)生風(fēng)險時，手頭很難籌到大額現(xiàn)金。為了在發(fā)生意外時有充足的保障，把財富分一部分到人壽保險上，可以解除后顧之憂。”友邦保險資深業(yè)務(wù)經(jīng)理謝毓城告訴記者。

此外，大額保單還有利于分散商業(yè)風(fēng)險，一旦經(jīng)營出現(xiàn)困難，保單的抵押貸款功能得以體現(xiàn)。記者在采訪中了解到，上海曾經(jīng)出過一張個人年繳保費780萬元的巨額保單，投保人經(jīng)營著年營業(yè)額高達(dá)數(shù)十億的企業(yè)。

“保險公司對年繳保費20萬元以上的大額保單，審查非常嚴(yán)格，除了擔(dān)心騙保，通常保險公司會要求客戶投保要力所能及。如年繳保費是個人年收入的10%-20%，保額為年收入的5倍為宜。如果你手持的巨額保單來自一家負(fù)責(zé)任的保險公司，那就是一張值得信賴的名片?！?span onmouseover="ShowInfo(this,"02318","100","-1",event);">平安人壽上海分公司核保部李麗告訴記者。

遺產(chǎn)避稅首選

謝毓城告訴記者，富人買保險的一大好處就是可以合理避稅。一個億萬富翁生前為自己投保巨額的人身保險，他的這部分財富可以免稅由子女繼承。

上海一位從事能源行業(yè)的黃先生跟記者聊起了他買保險的經(jīng)歷。黃先生近幾年生意越做越好，積累了一定的財富。因為擔(dān)心自己辛苦掙來的這份家產(chǎn)縮水，他增加了不動產(chǎn)投資、選擇長期基金定投、購買大額保險等。而購買保險的原因就是可以避免遺產(chǎn)稅。

黃先生投保的是一種返還型人壽保險，年繳保費50萬元，繳費期為10年，他本人已經(jīng)四十多歲，個人的醫(yī)療、養(yǎng)老需求都不成問題，只是希望子女能夠盡可能多地繼承自己的家產(chǎn)。

“現(xiàn)在確實有一些富人意識到合理規(guī)避遺產(chǎn)稅的問題，這種年繳保費在50萬元以上的投保人很多。雖然國家還未征收遺產(chǎn)稅，但有一定經(jīng)濟(jì)實力的人群已經(jīng)看到了未來的趨勢。以一些返還型壽險產(chǎn)品為例，客戶選擇年繳費50萬元，繳費10年的話，自繳費第2年就開始返款，年返生存金共為5萬元左右，可一直返至客戶90歲，而且在客戶達(dá)到一定年齡后會返還本金和一定的紅利，這部分保險金所得都不計入遺產(chǎn)稅征收范圍內(nèi)。”太平人壽上海分公司資深業(yè)務(wù)經(jīng)理周強(qiáng)告訴記者。

規(guī)避遺產(chǎn)稅的3種方式

房產(chǎn) 適合10歲以上的孩子

為孩子購置房產(chǎn)的最佳時間是10歲至16歲。在這個年齡段，孩子具有法律行為能力，18歲后有完全民事行為能力，可以買賣房產(chǎn)。從嚴(yán)格的法律意義上說，房產(chǎn)證上是誰的名字，法律就保護(hù)誰擁有物權(quán)。不過，父母在房產(chǎn)證上寫孩子的名字，也會導(dǎo)致一些風(fēng)險，比如孩子不懂事隨意賣出房產(chǎn)，或孩子被人利誘賣出房產(chǎn)等。為了防止這一點，父母可以選擇在交付房款時留下付款憑證，并和孩子簽訂協(xié)議，以便在必要的時候收回房產(chǎn)。孩子在10歲以前是沒有行為能力的，這個時候如果父母和孩子簽協(xié)議，也就是和孩子的監(jiān)護(hù)人簽協(xié)議，最終變成了父母和自己簽一份協(xié)議，這是沒有法律效力的。

保險 把財產(chǎn)保護(hù)在產(chǎn)品中

國外許多富豪會大量購買保險，并不是出于生活保障的目的，而是為了遺產(chǎn)避稅。國外不少保險產(chǎn)品專門設(shè)置了避稅功能，許多終身壽險產(chǎn)品包含有身故受益功能，這一部分是不用交稅的。王永慶、李嘉誠都是超級富豪，甚至已經(jīng)富裕到可以自己開保險公司了，但他們都買了高額的人壽保險。

根據(jù)保險法的規(guī)定，保險不納入遺產(chǎn)，除了保險本身確定的受益人，任何人無權(quán)分割，所以一些富豪會選擇通過購買保險將自己的財產(chǎn)冷凍起來，并逐漸追加和組合，一方面可以抵抗通脹壓力使財產(chǎn)保值，另一方面通過法律來合理避稅。

信托 最有潛力的傳承方式

喬布斯離世留下83億美元的遺產(chǎn)，其中大部分資金放在一個信托項目中。

遺產(chǎn)信托在美國使用十分普遍。常用的遺產(chǎn)信托設(shè)立方式為：1、父母首先設(shè)立贈予人保留年金信托(簡稱GRAT)，并列出受益子女名單；2、父母可按照自己的意愿向GRAT放入一大筆資金。在現(xiàn)有GRAT條款規(guī)定下，GRAT的本金加利息，在經(jīng)過預(yù)先確定的時期后全部轉(zhuǎn)回到父母名下；3、這筆資金獲得的超過利息部分的收益，允許留在信托內(nèi)，并可永遠(yuǎn)免予遺產(chǎn)和贈予稅而讓下一代繼承。

鑒于市場的不透明和不成熟，目前國內(nèi)還沒有相關(guān)產(chǎn)品，但市場對產(chǎn)品的需求已經(jīng)出現(xiàn)。信托作為一種比較穩(wěn)健的投資模式，已經(jīng)逐漸被認(rèn)可和接受。