短短10天，承德露露(000848.SZ)不僅完成了“城頭變換大王旗”的變革，而且啟動(dòng)了股改程序。股改的“埋單”者從原第一大股東露露集團(tuán)，變成了原第二大股東萬(wàn)向三農(nóng)的實(shí)際控制人魯冠球。
3月3日，承德露露宣布定向回購(gòu)并注銷露露集團(tuán)持有的公司全部國(guó)家股121014000股(占公司總股本的38.90%)，回購(gòu)價(jià)格每股2.64元，回購(gòu)總金額3.19億元，扣除大股東占用的5000萬(wàn)元資金外，上市公司支付的實(shí)際金額為2.69億元。
“僅從公告層面看，上市公司需要支付2.69億元資金，但是實(shí)際上這部分資金已經(jīng)被大股東露露集團(tuán)占用，因此不會(huì)對(duì)上市公司的經(jīng)營(yíng)產(chǎn)生大影響。”了解內(nèi)情的人士透露。
資料顯示，2004年度承德露露向露露集團(tuán)累計(jì)提供資金3.7億元，到年底占用資金變?yōu)?600萬(wàn)元。2005年1-8月承德露露向露露集團(tuán)累計(jì)提供資金2.79億元，2005年8月31日露露集團(tuán)欠承德露露資金余額為5000多萬(wàn)元。
“盡管集團(tuán)在年底歸還了大部分資金，但這只是一種財(cái)務(wù)調(diào)劑手段。”實(shí)際上，露露集團(tuán)對(duì)上市公司的占用金額達(dá)到2億多元。
據(jù)了解，承德露露未將回購(gòu)國(guó)家股注銷與股改結(jié)合的原因是未獲得監(jiān)管部門的批準(zhǔn)。
3月13日，承德露露公布股權(quán)分置改革方案：現(xiàn)第一大股東萬(wàn)向三農(nóng)向流通股股東支付6843萬(wàn)元，折合每10股流通股獲得6.27元，相當(dāng)于每10股流通股獲得1.482股的對(duì)價(jià)。股權(quán)分置改革方案實(shí)施后首個(gè)交易日，公司非流通股股東持有的公司非流通股即獲得上市流通權(quán)。萬(wàn)向三農(nóng)將履行股改法定承諾義務(wù)，即原有的“爬行減持”。
保薦機(jī)構(gòu)認(rèn)為，每10股流通股獲得1.31股的對(duì)價(jià)就可以保證流通股股東所持的股票市值不會(huì)因公司本次股權(quán)分置改革而受損?？紤]到股權(quán)分置改革后，股價(jià)可能受多種因素影響下跌，為更好地保護(hù)流通股股東的利益不受損害，公司全體非流通股股東決定，對(duì)每10股流通股給予相當(dāng)于1.482股的對(duì)價(jià)———每10股流通股可獲現(xiàn)金6.27元———以現(xiàn)金的形式支付。
2月17日前121個(gè)交易日，承德露露的收盤價(jià)平均為4.23元，若以4.23元作為流通股股東的平均持股成本，按上述方案，在非流通股股東每10股流通股支付6.27元后，流通股股東的持股成本為每股3.60元，低于方案實(shí)施后公司股票預(yù)估價(jià)格3.74元?！?/p>
聯(lián)系客服
