中國股市中消息面的影響非常大,大盤及個股的暴漲與暴跌,大多是由利好與利空消息造成的,因此要求短線操作者應對大市在不同情況下利空或利好消息帶來的影響有所了解,以采取不同的應對措施,捕捉短線賣出時機。
?。?）當大市處于上升趨勢末期出現(xiàn)利好消息時
因為股市經(jīng)過長期的上升,主力機構已有了很大的賬面利潤,此時往往會借助利好消息出貨。因此,短線操作者在大市處于上升趨勢末期出現(xiàn)利好消息時應逢高出貨。
?。?）當大市處于上升趨勢初期出現(xiàn)利空消息時
當大市處于上升趨勢初期出現(xiàn)利空消息,將促使股價快速回調或二次探底,甚至創(chuàng)出新低。短線投資者應在利空消息朦朧之時賣出,待利空消息被證實,股價回調獲得支撐并重新抬頭,或股價完成二次探底并回升時再買入。
?。?）當大市處于上升趨勢末期出現(xiàn)利空消息時
推動中國股市走出大行情的動力主要來源于一些資金實力雄厚的機構大戶。但這些機構入市的資金中有一些是經(jīng)不起審核的,每當審查各機構資金表現(xiàn)入市的消息傳出,一些資金來源經(jīng)不起審查的機構便會不惜成本地清倉離場。而當股市過于狂熱的時候,管理層往往也會出面干預。當這些利空消息傳出時,股市的上升行情便到了盡頭。
因此,當大市處于上升趨勢末期出現(xiàn)利空消息,短線投資者應及早離場。
?。?）當大市處于下跌趨勢初期出現(xiàn)利空消息時
大市下跌趨勢初期,由于人們慣性的牛市思維,認為大市下跌只不過是牛市上升中途的回調整理,股市仍會上升,所以仍抱著股票不放,對大市所發(fā)出的一些見頂信號視而不見,即使看見了也認為是莊家設的空頭陷阱,不愿相信牛市會就此結束。就在此時利空消息傳出,等許多投資者終于明白過來,大市已進入下降趨勢了,于是恐慌拋售,股價出現(xiàn)大幅下跌。如果短線操作在頂部沒有及時出貨,待利空消息傳出時應果斷離場。
二．根據(jù)成交量判斷賣出時機
?。?）高位出現(xiàn)天量之后賣出
“天量之后出天價”,所謂“天量”,是指某一個時間單位(比如日、周)內的成交量為近期最大成交量。所謂“天價”是指在某一個時間單位的價格(比如日、周)是近期最高的價格。
高位出現(xiàn)天量,大多是莊家大量派發(fā)籌碼所致,股價下跌就在眼前,如果不及時清倉離場,前一段的勝利果實將會化為烏有。
利用此方法時應注意：
?、俪霈F(xiàn)天量時股價(或指數(shù))的位置必須處于相對高位。相對高位的確認可以根據(jù)該股的歷史走勢來判斷。
?、诔山涣勘仨毷墙跁r間段內最大的成交量。
（2）高位放巨量收長陰時賣出
K線高位放巨量收長陰,通常是莊家出貨信號。當股價已有了較長時間和較大幅度的上漲后,買方力量已經(jīng)顯示不足,此時成交量忽然放巨量,而當日K線為長陰線,通常表示莊家已完成拉高出貨。此時如不能及時清倉出局,必被高位套牢。
利用此方法時應注意：
?、俦仨毷窃谏仙星槌掷m(xù)較長時間,股價距行情啟動點的漲幅在30%～40%以上,該信號才為有效。
?、谝⒁鈨煞N行情的高位概念：其一,上攻行情的高位是從本輪行情的啟動點計算；其二,反彈行情的高位從反彈點計算,其前期高點附近往往是反彈行情的高位。
?、鄹呶怀山涣烤薮髸rK線形態(tài)：其一,K線長陰股價大跌,莊家出貨意愿堅決；其二,K線長陽股價大漲,莊家強勢拉高出貨；其三,K線大陰大陽相吞,是較強烈的頂部信號。
?。?）高位出現(xiàn)價量背離時逢高賣出
成交量是股價上漲的原動力,成交量不足意味著買方不再看好,股價將不可避免地出現(xiàn)回落或反轉。
價升量減與價跌量增,都屬于價量背離現(xiàn)象。價格上升但成交量并未增加甚至減少,表明買方力量枯竭,股價空漲,難以持久,此時為賣出時機。
價格下跌,成交量反而上升,說明投資者看淡后市,紛紛拋售,價格急劇下跌,這是大市反轉、熊市來臨的特征,此時為賣出時機。
（4）股價高位平臺窄幅整理且成交量萎縮時逢高賣出
股價經(jīng)大幅拉升已到了可獲利出局的區(qū)域,隨后的平臺窄幅整理使在此時介入者無獲利空間,而成交量的萎縮正說明莊家推高動力正在消失,已完成出貨的莊家很快就會不再精心維持這一平臺,一輪跌勢就此開始。
利用此方法時應注意：
①在快速拉升后,股價應有一定的升幅。
②平臺整理的幅度不應過大,時間不應過長,成交量較前期上升時有明顯萎縮。
（5）巨量打開漲停板時賣出
在漲跌停板制度下,成交量與股價的關系是：漲停量小,繼續(xù)漲；跌停量小,繼續(xù)跌。
在漲跌停板制度下,如果某只股在漲停時沒有成交量,那是因為賣方惜售,不愿以此價拋出,所以才沒有成交量。第二天,饑渴的買方會追買,股價繼續(xù)上漲。如果當日出現(xiàn)漲停,而成交量放大,說明賣方拋出意愿強烈,買賣力量發(fā)生變化,股價有望下跌。短線操作者應在成交量放大使?jié)q停不能維持的第一時間賣出。
利用此方法時應注意：
?、贊q停位置應處于相對高位,特別是一些歷史阻力位。
?、跐q停中途被打開次數(shù)越多、時間越久、成交量越大,反轉下跌的可能性越大。
?、圩⒁馇f家假買真賣。為了達到暗中出貨的目的,莊家常會先以大買單掛在漲停位,造成買方追買假象,而當眾多投資者以漲停價追買,此時莊家便撤走買單填賣單,自然成交。當買盤消耗差不多時,莊家故技重演,進一步誘使散戶追入,如此反復操作,以達到高位順利出貨的目的。因此判斷漲停板的真假,應觀察是否存在頻繁掛單撤單行為,漲停是否經(jīng)常被打開,當日成交量是否很大這幾點。
?。?）股價多次沖高不過時賣出
股價前期高點往往會成為未來股價的重要阻力位,股價如果能有效突破前期高點,證明上升動力充足,股價創(chuàng)新高不成問題。但如果沖高不過,則說明股價上升動力不足；如果是多次沖高不過,則說明股價上升動力嚴重不足,同時也反映多數(shù)人不看好后市,股價下跌指日可待。
利用此方法時應注意：
?、俟蓛r在上沖前期高點時,得不到成交量的配合。
?、诙叹€可把每次沖高不過時當做賣點,特別是第二次沖高不過后應堅決賣出。
?。?）股價在高位出現(xiàn)無量空漲時逢高賣出
股價經(jīng)過一輪漲升,買方的力量已經(jīng)消耗殆盡,沒有能力將股價推向更高,但由于慣性作用,股價有可能順勢上漲,而成交量卻不能配合放大,造成無量空漲現(xiàn)象。無量空漲說明買方已不看好后市,漲勢不能持久,股價很快就會回落。因此,短線投資者當發(fā)現(xiàn)股價在高位出現(xiàn)無量空漲時應逢高賣出。
利用此方法時應注意：
?、俅_認股價所處的位置已在高位,可根據(jù)該股歷史走勢判斷。
?、跓o量空漲的幅度不應過大,時間不應過長。
?、劭山Y合分時成交情況來綜合判斷。
（8）高位利好出臺,成交量放大但股價卻不升(甚至反跌)時賣出
當股價在相對高位時,莊家常利用利好消息引誘散戶跟風,以達到出貨目的。通常情況下,遇個股利好出臺且放量,股價會沖高上漲。但如果股價在高位時,遇利好出臺且放量,股價不升(甚至反跌)便成了一個危險信號,莊家出貨的可能性極大。短線操作者應抓緊時機賣出。
