導讀 今天談一個人，雷·達里奧。他的《原則》可能也是讓你獲得進步成長，財務自由的法門之一。
最近投資和研究相關話題暫停，想跟大家分享一些重要理念。
今天談一個人，雷·達里奧。可能有人看過他的經典論文三部曲，其中最有名的一部叫做《經濟機器如何運轉》。這個論文太過于出名，甚至有人把它都做成了視頻，廣為流傳。
達里奧是美國橋水基金的掌舵人，這是當今全球規(guī)模最大的對沖基金之一，規(guī)模超過1000億美元。當然，規(guī)模大并不能說明問題，重點在于回報很高。1975年-2011年，達里奧管理的純阿爾法基金，累計回報358億美元，已經超過了大名鼎鼎的索羅斯量子基金同期的總回報。
達里奧的具體投資方法是全球大類資產配置和宏觀對沖。也就是說，他同時精通黃金白銀各類礦石農產品，研究全球經濟波動，押注賭利率波動，同時，熟練使用包括衍生品在內的各種金融工具的同時，還進行多空雙邊交易，而且可能還有使用杠桿的保證金行為。這是極其復雜的投資系統(tǒng)，如果給他分個級，那這基本屬于投資中博士后導師的難度級別，不建議普通人模仿。
既然他的投資不建議大家模仿，那么為什么要談這個人呢？這是因為他有一套類似查理芒格的普世意義的心法，即使你不是一個投資者，也可以從他的這套世界觀和價值觀中，洞悉自我提高的法門。達里奧把這套心法，叫做原則（principles）。
如果用一句話來凝練這一套復雜的原則，那就是：面對現(xiàn)實。
舉例，達里奧對于錯誤的推崇，甚至到了膜拜的地步，一般人都盡量避免錯誤，當發(fā)生錯誤則逃避錯誤，但是他把錯誤奉為圭臬。達里奧說，錯誤是美麗的花朵，其中蘊藏著謎題。解開謎題，就能找到寶石。寶石就是一個原則，避免以后犯下同樣的錯誤。因此，這一套《原則》，其實就是達里奧曾經犯過的錯誤大集合。
在曾經的1982年，達里奧犯過一個重大錯誤。當年美國利率歷史性突破了10%，甚至一度達到將近15%，這是美國建國以來數(shù)百年的頂峰。全球形勢一片危急，達里奧確信大蕭條即將來襲。很快，墨西哥宣告?zhèn)鶆者`約，佐證了達里奧的判斷。他奔走相告，頻頻發(fā)出呼喊，甚至恐怕他自己也持有大量做空頭寸。但是沒想到，時任美聯(lián)儲主席保羅沃克爾，宣布降息和大印鈔票。從此，美國利率從10%左右一路降到今天的近乎為0，美國迎來了近代史上持續(xù)時間最長的大牛市，一直持續(xù)至今。
從這個巨大的錯誤中，達里奧意識到，無論經驗多么豐富，知識多么完備，你都有可能出錯。這個錯誤之花結出了一個重要原則的寶石——尋求觀點的壓力測試。此后，達里奧會組織比他要聰明的人，來挑戰(zhàn)他的觀點，在看似吵架的辯論中，他能找到自己思維的漏洞。
在現(xiàn)實世界中，為了維護面子，人們總是捍衛(wèi)自己的觀點，屁股決定腦袋。但是在市場中想賺錢，你要想辦法積極挑戰(zhàn)自己的觀點。
另一個有啟發(fā)的觀點，是他制訂了一套閉環(huán)的個人進化方法論，包含四點：
1-制定新目標
2-在追尋目標的過程中，從環(huán)境的反饋互動中學習
3-實現(xiàn)目標
4-重復以上步驟
基于人的體驗和效用，是邊際遞減的。比如吃火鍋，你想要刺激，于是放了更多辣椒，但是下次你想獲得同樣體驗，就需要放更多更多辣椒。這時候你最好的辦法，就是換個目標，比如去吃沙拉。
投資領域也一樣，長期資本管理公司倒閉，是因為這幫數(shù)學家除了賺錢，就沒有別的目標。他們越賺錢越多，為了獲得同樣的快感和體驗，他就需要賺更多錢才能滿足，最后以致于加了上百倍杠桿，最后爆倉。
巴菲特說，拿自己的身家去賭你根本不需要的東西，是最愚蠢的行為。因此，制定新目標的意義就在于此。
達里奧認為，成功是一個進化過程，是人根據(jù)環(huán)境改變提高自我的交互過程。夢想（錢、名望、住房等）只是一個誘餌，我們得到的真正獎勵是'進化'。
那么，怎么進化呢？
他認為，首先你要學會區(qū)分'goal'（目標愿景）和'desire'（欲望），desire往往是goal的巨大障礙。大自然在進化過程中甩給我們兩個按鈕，進化的秘訣就在于，遇到選擇，記得選二級效應那個按鈕。
舉例，健身這事，一級效應是疲憊、累甚至浪費時間，二級效應是健康。垃圾食品這事，一級效應是快感愉悅，二級效應是疾病。一級效應和desire有關，它是即時反饋的；二級效應和goal有關，它長期才能顯示，但是效用和意義更巨大。
當你做出正確選擇，你就獲得了大自然和宇宙的獎勵——進化，世俗意義的成功也就作為副產品，追隨而至。
這其實和巴菲特、杰夫貝索斯說的一樣，也是我們的基本價值觀，關注長期的人，比關注短期的人，有巨大競爭優(yōu)勢。也愿你留心生活中的每個小小選擇，成就更好的你自己。
