| 今天我和大家分享MACD背離在股市中的應(yīng)用 MACD是K線圖中最常用的一種技術(shù)指標(biāo)之一，因此我想重點和各位們分享一下自己在MACD應(yīng)用中的一點經(jīng)驗。之前我所講過的均線交叉買賣法，實際上是一種右側(cè)交易法，是在確認(rèn)了股價轉(zhuǎn)勢之后才進行操作的一種方法。而今天所講的MACD背離，實際上是一種左側(cè)交易法，當(dāng)買賣信號出現(xiàn)時，股價其實還只運行到前一個趨勢的末端，并且不會出現(xiàn)明顯的反向操作的信號，因此交易的風(fēng)險要比之前講的均線交叉買賣稍大。 一、首先明確一個概念：什么叫頂背離和底背離？看圖一和圖二，在圖一中，指數(shù)創(chuàng)出了階段新高，而MACD卻沒有同步創(chuàng)出新高，第二個高點比第一個高點要低（最高點出現(xiàn)在圖中紅線位置），這就是一個標(biāo)準(zhǔn)的頂背離。在圖二中，指數(shù)創(chuàng)出階段新低，而MACD卻沒有同步創(chuàng)出新低，形成標(biāo)準(zhǔn)的底背離。   二、背離的修正：背離之后股價走勢要發(fā)生反轉(zhuǎn)，那么反轉(zhuǎn)運行到什么位置呢？一般說來，會運行到第一次不背離的位置，此時背離的修復(fù)就已經(jīng)完成，之后的走勢與前面的背離就沒有任何關(guān)系了。當(dāng)然，這個判斷標(biāo)準(zhǔn)準(zhǔn)確率較低，尤其是在背離位和不背離位相差較小的情況下，對背離的修正判斷更容易發(fā)生錯誤。 三、頂背離和底背離的應(yīng)用：背離是股價轉(zhuǎn)勢的信號，在背離出現(xiàn)時進行買賣操作，成功率在80%以上。在這里應(yīng)提醒注意的是，不要鉆技術(shù)分析的牛角尖，一般說來，60分鐘、日線和周線的背離最常用，如果是在30分鐘或者15分鐘K線上發(fā)生了背離，那么修復(fù)也將是小級別的，操作失誤的風(fēng)險大大增加。實際上這是一個小級別和大級別的問題，比如說在日線上發(fā)生了頂背離，賣出，這個操作是正確的。而在長線上，這只股票可能長期走牛，在幾天之后背離修正了，我可以再買回來，從而避開一段下跌。而小級別的背離，修正可能當(dāng)天就能完成，股價又重新回到原來的走勢中去，買賣操作就變得毫無意義甚至有可能輸?shù)羰掷m(xù)費。 四、背離的失真：有些時候，背離出現(xiàn)后只進行了小修正，在修正還沒有完成的時候又反身運行，形成二次背離甚至三次背離，此時在二次背離位進行操作，成功率要比一次背離更大（圖三）。一般說來，在弱勢市場中的底背離容易出現(xiàn)這種情況，因為市場弱勢，稍有反彈之后便會繼續(xù)向下。同樣，在強勢市場中的頂背離也容易出現(xiàn)。  五、幾點注意：1、背離，一定是股價創(chuàng)出新高（低）而MACD沒有同步創(chuàng)新高（低），否則就是同步，沒有操作指導(dǎo)性。剛開始用這個指標(biāo)，很容易把同步當(dāng)成背離。2、背離一定要在兩條線交叉之后才能確認(rèn)，否則只是背離的雛形，不可大倉位盲目操作（圖四）。3、發(fā)生了背離，股價出現(xiàn)反轉(zhuǎn)的可能性增大，這句話一定不能說成①發(fā)生了背離，股價一定出現(xiàn)反轉(zhuǎn)②股價出現(xiàn)反轉(zhuǎn)，一定有背離出現(xiàn)③不發(fā)生背離，股價就不會反轉(zhuǎn)  六、幾個例子 例一：國陽新能（600348）2010年10月8日之后的走勢（60分鐘線）股價連續(xù)3次出現(xiàn)頂背離后出現(xiàn)調(diào)整，調(diào)整到比不背離位稍低的位置開始橫盤（圖五）  例二：中小板指（399005）日線2010年7月2日之后出現(xiàn)底背離，股價反彈至目標(biāo)位后演變?yōu)榉崔D(zhuǎn)，而從長線上看，這其實只是中小板指長期牛市過程中的一次調(diào)整。（圖六） |
