這個(gè)世界上的作品并不存在絕對意義上的原創(chuàng)，人們的觀點(diǎn)都會(huì)或多或少的受到他人的影響。其實(shí)本書中真正來自于“獨(dú)創(chuàng)”的比例是很小的，更多的都是受到其他書籍的啟發(fā)。即使這樣，最低限度啟發(fā)我的是其他書籍，但思考與感受卻是我自己。唯獨(dú)本節(jié)的內(nèi)容基本上完全是照抄《通往金融王國的自由之路》。為了表示對知識產(chǎn)權(quán)的尊重，在這里我特此向大家說明。
我不得不承認(rèn)，該書是對我影響最大的讀物。我得知本書的存在也是非常具有戲劇性的。曾經(jīng)在論壇上看到某位網(wǎng)友質(zhì)疑該書中“正確率與賠率是互損”的觀點(diǎn)，我突然發(fā)覺這種觀點(diǎn)與我多年來的經(jīng)驗(yàn)簡直就是不謀而合。我決定詳細(xì)研究一下該書，閱讀本書的過程就是不斷產(chǎn)生共鳴的過程。真的有一種相見恨晚的感覺，后來對我至今沿用的思維方式產(chǎn)生了重大的啟發(fā)。我突然發(fā)覺：誰也不可能真正的教會(huì)你什么，最多也只不過是喚醒你已經(jīng)經(jīng)歷過，并且感悟到的內(nèi)容。而如果我在十年前，讀此書恐怕對我也不會(huì)有什么太多的幫助。該書成為我思考方式轉(zhuǎn)變的里程碑，此后我閱讀了大量的國外書籍。更有意思的是：當(dāng)時(shí)我并沒有接觸期貨市場，而現(xiàn)在回頭看看照樣能夠找到更深層次的感悟與共鳴。我建議有興趣的朋友，最好全文閱讀此書。為了表示對原著的尊重，本節(jié)全文引用書中的內(nèi)容，而不添加任何自己的觀點(diǎn)。
影響交易系統(tǒng)開發(fā)的偏向：
表象偏向：人們假定如果一樣?xùn)|西能夠代表另一樣?xùn)|西是，實(shí)際上它就是它應(yīng)該代表的那樣?xùn)|西。因此，我們認(rèn)為日條形圖就是市場，或者我們喜歡的某個(gè)指標(biāo)就是市場。相反，他只是代表大量信息的一種捷徑。
可靠性偏向：人們認(rèn)為有些東西是正確的而其實(shí)并不一定。例如，你在歷史性測試中所使用的市場數(shù)據(jù)或者以實(shí)況形勢來到你面前的數(shù)據(jù)通常都是充滿了錯(cuò)誤。然而，除非你認(rèn)為那些錯(cuò)誤可以也確實(shí)存在，否則就可能在交易和投資決策中犯很多錯(cuò)誤。
彩票偏向：人們想控制市場，因此他們一般都把注意力放在入市上。這樣他們可以再進(jìn)入市場之前“強(qiáng)迫”市場做很多事。不幸的是，一旦他們進(jìn)入市場后，市場就會(huì)做市場相要做的事。交易的黃金規(guī)則就是“止損獲利”，與入市毫無關(guān)系卻與離市息息相關(guān)。
小數(shù)字定律偏向：人們喜歡看一些什么都不存在的模式。那些模式只不過是用了一些精選了例子來說服這種模式有意義。如果把這種偏向與下面的保守主義偏向結(jié)合起來，你就會(huì)處于非常危險(xiǎn)的境地。
保守主義偏向：一旦你找到了一種模式，并且通過一些精選的例子證明他是有效的，就會(huì)盡所有可能避開說明他無效的證據(jù)。
隨機(jī)偏向：人們喜歡把市場假定是隨機(jī)的，并且有很多他們可以輕松交易的最高點(diǎn)和最低點(diǎn)。然而市場并不是隨機(jī)的。價(jià)格的分布顯示市場隨著時(shí)間有無限的變化。或者像統(tǒng)計(jì)學(xué)家所稱的鐘形曲線最后的“長尾”。此外，人們未能看到即使是隨機(jī)市場也可以有長期的走勢。結(jié)果，頂部和底部釣魚是最困難的交易類型。
理解需要偏向：我們試圖理解市場的規(guī)律并且為任何事情找到理由。這種想找到規(guī)律的企圖會(huì)阻礙人們跟隨市場大流的能力。因此我們看到的是想要看到的，而不是真正發(fā)生的。
影響交易系統(tǒng)測試的偏向：
自由度偏向：我們想優(yōu)化自己的系統(tǒng)，并且相信越是把數(shù)據(jù)操作的與歷史溫和，就能更好的理解交易。其實(shí)不然，如果你只做最小量的歷史測試的話。就能更好的理解交易或投資觀念是如何起作用的。
事后錯(cuò)誤偏向：系統(tǒng)開發(fā)中不可避免的要用到數(shù)據(jù)，而在現(xiàn)實(shí)交易中，這種事情是根本不會(huì)發(fā)生的。比如，如果你把今天的收盤價(jià)當(dāng)作因素考慮到你的分析中，那么你的測試就可能做得非常好，特別是你想在收盤前離市。
保護(hù)不夠偏向：人們未能知道頭寸調(diào)整和離市策略是交易的關(guān)鍵部分。相反的，他們在一次交易中經(jīng)常拿太多的資本去冒險(xiǎn)。
影響系統(tǒng)交易的偏向：
賭徒謬論偏向：人們認(rèn)為在一次輸局之后贏的機(jī)會(huì)就會(huì)上升，或者在一次贏局之后輸?shù)臋C(jī)會(huì)就會(huì)大一些。
獲利時(shí)保守及虧損是冒險(xiǎn)的偏向：人們喜歡快速的獲取利潤，而給虧損留一些余地。這使他們產(chǎn)生自己是正確的錯(cuò)覺，而其實(shí)他們真正做的卻是“截短他們的利潤，讓損失擴(kuò)大。”
“當(dāng)前交易或者投資必須是正確的”偏向：這個(gè)偏向可能是這些偏向中最根本的一個(gè)。然而正確與否與賺錢根本毫無關(guān)系。
成功投資的六個(gè)關(guān)鍵因素：
可靠性：或者說有多少時(shí)間是在掙錢的。他等與你所贏利的交易次數(shù)除以總的交易次數(shù)。
利潤和虧損的相對大小：當(dāng)以可能的最小交易水平時(shí)。假如你交易失敗每股虧損1美元，但在成功的交易中賺取了1美元，那么你的利潤和虧損的相對大小是一樣的。如果你成功交易每股獲取10美元的利潤，而在失敗的交易中每股只有虧損一美元的話。相對大小就會(huì)很不同：現(xiàn)在是10比1。
投資或交易的成本：由于執(zhí)行成本和傭金等，無論你什么時(shí)候進(jìn)行交易，對你的賬戶大小來說都是一種破壞性的壓力。
出現(xiàn)交易機(jī)會(huì)的頻率：現(xiàn)在假設(shè)前三個(gè)因素是固定的，那么他們的組合效應(yīng)取決于你進(jìn)行交易的頻率。
交易或投資資本的規(guī)模：前四個(gè)因素對你賬戶所產(chǎn)生的效應(yīng)在很大程度上取決于你賬戶的規(guī)模。
頭寸調(diào)整模型：或者說你一次交易多少交易單位。很顯然，你每股贏利或虧損的金額就要乘上交易的股票數(shù)。
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我覺得這是本書中最為重要的一些概念，如果想更多的了解該書的內(nèi)容，就只好讓讀者朋友自己閱讀原著了。細(xì)心的讀者朋友肯能會(huì)發(fā)現(xiàn)，我在本書中所說的很多名詞同該書中的叫法并不相同。比如，“事后錯(cuò)誤偏向”同我所謂的“未來函數(shù)”根本就是一碼事。這是因?yàn)楹芏鄡?nèi)容是在我閱讀本書之前就已經(jīng)了解的內(nèi)容，其實(shí)就連“未來函數(shù)”也是從別處引用而來的。
相信我，除非你真正的經(jīng)歷過，否則任何書籍都不會(huì)給你帶來任何的幫助。我熟讀數(shù)遍該書的內(nèi)容，但還是在剛進(jìn)入期貨市場時(shí)滿倉交易。也許實(shí)踐真的是成熟起來的唯一方法！不過閱讀優(yōu)秀的書籍，能夠加速我們的成熟是一個(gè)不爭的事實(shí)。如果沒有《通往金融王國的自由之路》，有可能我的感悟最終仍舊會(huì)慢慢總結(jié)成具體的理論，當(dāng)然也可能是將感悟永遠(yuǎn)深埋在自己的潛意識中。所以說，多看看國外書籍是非常有好處的！
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